股價(jià)頂部和底部識別方法介紹

　　在證券市場(chǎng)進(jìn)行長(cháng)期投資的投資者，最希望的就是經(jīng)過(guò)幾年的投資以后，發(fā)現股價(jià)從最初的3元上漲到60元，能夠在股價(jià)的最高價(jià)位賣(mài)出手中的股票，在長(cháng)期的投資中得到豐厚的回報。

　　每日在證券市場(chǎng)中做短線(xiàn)操作的投資者，也希望自己手中的股票能夠在每一波段的垠高價(jià)位上賣(mài)出。有這種期望，就必然想通過(guò)一些識別方法，找出股價(jià)的頂部和底部的特征，為買(mǎi)賣(mài)股票做依據。

　　識別股價(jià)項部和底部的看盤(pán)方法:

　　第一種方法，5日平均線(xiàn)波浪形態(tài)的識別方。

　　這種操作方法主要是依靠觀(guān)察5日平均線(xiàn)的走勢形態(tài)，判斷股價(jià)的頂部和底部的形成。

　　投資者都知道波浪理論的上升5浪和下跌5浪，但是很少有人知道波浪的頂部和底部的形成過(guò)程，也就很難在股價(jià)的最高位賣(mài)出股票，在股價(jià)的最低位買(mǎi)進(jìn)股票。

　　為了解決這個(gè)難題，筆者研究用5日平均線(xiàn)的波浪形態(tài)，判斷股價(jià)波浪形成的頂部和底部，識別出每一波浪的上升和下跌趨勢，解決了買(mǎi)股票難和賣(mài)股票難的問(wèn)題。

　　5日平均線(xiàn)頂部的形成特點(diǎn)是:股價(jià)跌破5日平均線(xiàn)，5日平均線(xiàn)形成圓弧頂的形態(tài)。以后的5日平均線(xiàn)將繼續下行，形成一個(gè)像波浪走勢的形態(tài)，并且止跌于波浪底部的形成。

　　5日平均線(xiàn)底部的形成特點(diǎn):股價(jià)上穿5日平均線(xiàn)，5日平均線(xiàn)形成圓弧底的形態(tài)，以后的5日平均線(xiàn)將繼續上行，形成一個(gè)像似波浪走勢的形態(tài)，并且滯漲于上升波浪頂部的形成。

　　識別股價(jià)項部看盤(pán)要點(diǎn):

　　(1)股階在上升通道中不能有效的跌破5日平均線(xiàn)。

　　(2)5日平均線(xiàn)在上升通道中始終保持向上的運行，不存在回調拐彎向下的走勢。

　　(3)5日平均線(xiàn)出現明顯的回調拐彎向下的走勢，股價(jià)跌破5日平均線(xiàn)，并且繼續下行。5日平均線(xiàn)形成圓弧項的圖形，股價(jià)跌破10日和20日平均線(xiàn)。

　　識別股價(jià)底部看盤(pán)要點(diǎn):

　　(1)股價(jià)在下跌通道中，不能有效的上穿5日平均線(xiàn)。

　　(2) 5日平均線(xiàn)在下跌通道中始終保持向下的運行，不存在向上拐彎的走勢。

　　(3) 5日平均線(xiàn)出現明顯的向.上拐彎的走勢。股價(jià)上穿5日平均線(xiàn)，并且繼續上行，5日平均線(xiàn)形成圓弧底的圖形。

　　這種用5日平均線(xiàn)做出圓弧頂和圓弧底的圖形二作為操作的看盤(pán)分析

　　標準是完全可行并且有效的。投資者在操作中可以觀(guān)察5日平均線(xiàn)的這種形成過(guò)程，只要5日平均線(xiàn)形成在股價(jià)有一定的上漲以后，出現橫向走勢時(shí)，都要注意隨時(shí)準備賣(mài)出股票。一旦5日平均線(xiàn)出現向下拐彎的走勢，股價(jià)已經(jīng)跌破5日平均線(xiàn)，一定要賣(mài)出股票進(jìn)行觀(guān)望。

　　另一個(gè)特征：5日平均線(xiàn)與10日平均線(xiàn)形成向下的交叉，股價(jià)在10日平均線(xiàn)之下運行，5日平均線(xiàn)圓弧頂的圖形成立。如果出現5日平均線(xiàn)不能與10日平均線(xiàn)進(jìn)行向下交叉，5日平均線(xiàn)圓弧頂圖形就不能成立。股價(jià)上升通道中的調整走勢就告一段落，股價(jià)上升走勢仍將繼續，股價(jià)的頂部暫時(shí)不能確立。

　　同樣的道理，觀(guān)察5日平均線(xiàn)形成，在股價(jià)有一定下跌幅度以后，出現橫盤(pán)走勢要注意準備買(mǎi)進(jìn)股票。一旦5日平均線(xiàn)出現向上拐彎走勢，股價(jià)上穿5日平均線(xiàn)時(shí)，一定要買(mǎi)進(jìn)股票，等待股價(jià)的上漲。

　　股價(jià)底部形成的另一個(gè)特征:5日平均線(xiàn)與10日平均線(xiàn)形成向上的交叉，股價(jià)在10日平均線(xiàn)之上運行，5日平均線(xiàn)圓弧底部圖形成立。如果出現5日平均線(xiàn)不能與10日平均線(xiàn)向上交叉，5日平均線(xiàn)圓弧底的圖形就不能成立，股價(jià)下跌通道中的反彈走勢就告一段落，股價(jià)的下跌走勢仍將延續，股價(jià)的底部暫時(shí)不能確立。

　　掌握5日平均線(xiàn)在底部和頂部的圓弧特征，就能夠掌握股價(jià)底部和頂部的形成過(guò)程，投資者買(mǎi)賣(mài)股票的依據也就成立。

　　第二種方法，用K線(xiàn)組合識別頂部和底部的方法。

　　股價(jià)的上漲是人為資金推動(dòng)的結果，一旦資金不再推動(dòng)的話(huà)，某一只股票的上漲也將宣告結束，這也就是股價(jià)頂部的來(lái)臨。這時(shí)K線(xiàn)走勢圖形很容易形成高位橫向整理的走勢。股價(jià)連續幾日不能創(chuàng )出新高點(diǎn)，以后出現股價(jià)跌破5日平均線(xiàn)，股價(jià)的頂部出現。

　　這時(shí)K線(xiàn)走勢為幾日陰陽(yáng)K線(xiàn)的組合形態(tài)。無(wú)論是兩根陽(yáng)K線(xiàn)包住一根陰K線(xiàn)，還是兩根陰K線(xiàn)包住一根陽(yáng)K線(xiàn)，都不是決定的因索，只有當股價(jià)跌破5日平均線(xiàn)時(shí)，才宜告這些K線(xiàn)組合頂部的確立。如果出現幾日陰陽(yáng)K線(xiàn)組合以后，股價(jià)又超過(guò)這些K線(xiàn)的最高價(jià)，這樣的走勢表明股價(jià)在上升通道中的調整結束，雄價(jià)的上升走勢又將開(kāi)始。

　　當然，幾日陰陽(yáng)K線(xiàn)的組合走勢，在跌破5日平均線(xiàn)以后，得到10日平均線(xiàn)的支撐，股價(jià)又站上5日平均線(xiàn)，這樣的橫盤(pán)調整走勢，也經(jīng)常出現在股價(jià)的上升階段。

　　這時(shí)觀(guān)察的要點(diǎn):5日平均線(xiàn)和10日平均線(xiàn)是否形成向下的交叉，不能形成向下的交叉，則表示股價(jià)是一種上升通道的調抉走勢。而形成兩線(xiàn)的向下交叉，短時(shí)間內應該以此作為項部。

　　用K線(xiàn)組合的方式來(lái)觀(guān)察股價(jià)頂部的形成特征，重要的一環(huán)在于觀(guān)察股價(jià)是否能夠跌破5日平均線(xiàn)。

　　股價(jià)的下跌是人為賣(mài)出股票的結果，一旦市場(chǎng)恐慌拋售股票的現象停止，某，=只股票的下跌底部也將出現。這時(shí)K線(xiàn)走勢圖形很容易形成低位橫向整理走勢。股價(jià)連續幾日也不再創(chuàng )出新低點(diǎn)，以后又出現股價(jià)上穿5日平均線(xiàn)，股價(jià)的底部將形成。

　　這時(shí)K線(xiàn)走勢為幾日陰陽(yáng)K線(xiàn)的組合形態(tài)，、無(wú)論是兩根陽(yáng)K線(xiàn)包住一根陰K線(xiàn)，還是兩根陰K線(xiàn)包住一根陽(yáng)K線(xiàn),都不是決定的因素，只有當股價(jià)上穿5日平均線(xiàn)的時(shí)候，才宜告這些K線(xiàn)組合底部的確立。

　　如果出現幾日陰陽(yáng)K線(xiàn)組合后，股價(jià)又跌破這些K線(xiàn)的最低價(jià)，這樣的走勢表明股價(jià)在下跌通道中的反彈結束，下跌走勢仍將進(jìn)行。

　　當然，幾日陰陽(yáng)K線(xiàn)的組合走勢，一在反彈上穿，5日平均線(xiàn)以后，遇到10日平均線(xiàn)的阻力，股價(jià)又處于5日平均線(xiàn)之下，這樣的橫盤(pán)反彈整理走勢，是經(jīng)常出現在股價(jià)的下跌階段。這時(shí)觀(guān)察的要點(diǎn):

　　5日平均線(xiàn)和10日平均線(xiàn)是否形成向上的交叉。不能形成向上的交叉，則表示股價(jià)是一種下跌通道的反彈走勢。而形成兩線(xiàn)的向上交叉，在短時(shí)間內應該以此作為底部。

　　用K線(xiàn)組合的方式來(lái)觀(guān)察股價(jià)底部的形成特征，重要的一環(huán)在于觀(guān)察股價(jià)是否能夠上穿5日平均線(xiàn)。

　　投資者在掌握住用K線(xiàn)組合的方式來(lái)觀(guān)察股票頂部和底部，也是一種完全有效的方法。

　　第三種方法，運用10種看盤(pán)方法識別股價(jià)項部。

　　第一，在60分鐘K線(xiàn)圖形中，4MA與8MA平均線(xiàn)形成向下的交叉，是股價(jià)頂部形成的開(kāi)始階段。

　　如果將5日平均線(xiàn)和10日平均線(xiàn)向下的交叉作為看盤(pán)標準,兩條線(xiàn)的向下交叉，進(jìn)一步確認股價(jià)頂部的形成。投資者在這時(shí)更應該注意股價(jià)下跌的風(fēng)險。

　　第三,股價(jià)形成幾日橫盤(pán)調整的走勢。機構在牛市行情中，將股價(jià)拉升到一定的高位，·要想賣(mài)掉手中的股票，必須用時(shí)間來(lái)做保障。形成在最高價(jià)位上反復陰陽(yáng)K線(xiàn)收盤(pán)調整的走勢，股價(jià)不會(huì )出現大幅度的上漲走勢而是形成幾日的梢體橫盤(pán)走勢。最后再跌破5日平均線(xiàn)形成向下的走勢。投資者可以用幾日的最低價(jià)作為離場(chǎng)的標準。

　　只要有股價(jià)跌破箱底價(jià)位的情況出現;才就應該賣(mài)出股票，空倉觀(guān)望。

　　第四，“長(cháng)陰K線(xiàn)的出現和跌破5日平均線(xiàn)走勢

　　股價(jià)在大幅度上漲以后，出現高開(kāi)盤(pán)、低收盤(pán)的長(cháng)長(cháng)的陰K線(xiàn)，并且在當日或者在第二日，跌破5日平均線(xiàn)可以視為短期頭部的形成。投資者應該在股價(jià)跌破5日平均線(xiàn)的時(shí)候賣(mài)出股票。

　　第五，正錘頭K線(xiàn)的出現和跌破5日平均線(xiàn)相結合的走勢。股價(jià)在大幅度上漲后，出現高位正錘頭K線(xiàn)走勢，并且在當日或第二日跌破5日平均線(xiàn);形成向下的走勢。這時(shí)股價(jià)的短期頭部就有可能形成，投資者應該在股價(jià)跌破5日平均線(xiàn)的時(shí)候賣(mài)出股票(如下圖)。

　　第六，倒錘頭K線(xiàn)的出現和跌破5日平均線(xiàn)相結合的走勢。股價(jià)在大幅度上漲以后，出現高價(jià)位上倒錘頭K線(xiàn)的圖形，并且在當日或者是在第二日跌破5日平均線(xiàn)，形成向下的走勢，這也是股價(jià)短期頭部形成的走勢特征。投資者應該在股價(jià)跌破5日平均線(xiàn)的時(shí)候賣(mài)出股票。