現首例開(kāi)基轉型案例 萬(wàn)家公用事業(yè)擬變混合基金

　　萬(wàn)家公用行業(yè)股票基金將召開(kāi)持有人大會(huì )審議轉型事宜，擬刪除增強型指數化投資理念，轉型為一只主動(dòng)管理型的混合型基金。業(yè)內人士指出，這是首例開(kāi)放式基金轉型案例，對未來(lái)部分基金在投資策略和投資范圍的轉型突破提供了參考借鑒

　　萬(wàn)家基金表示，由于行業(yè)基本面與發(fā)展前景預期的變化，在實(shí)際投資過(guò)程中，該基金的投資策略與投資范圍已經(jīng)滯后于實(shí)際的資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實(shí)踐，限制了基金管理的靈活性，一定程度上影響了基金業(yè)績(jì)表現。為提高基金資產(chǎn)的運作效率，保護基金份額持有人利益，決定轉型。

　　數據顯示，該基金主要運用增強型指數化投資方法，通過(guò)主要投資于國內與居民日常生活息息相關(guān)的公用事業(yè)上市公司所發(fā)行的股票，業(yè)績(jì)基準為“80%×巨潮公共服務(wù)指數收益率＋20%×同業(yè)存款利率”。

　　據銀河證券統計，萬(wàn)家公用事業(yè)基金今年以來(lái)凈值增長(cháng)率4.41%，過(guò)去三年凈值增長(cháng)率為-17.98%。截至一季度末，該基金規模為6.05億元。

　　齊魯證券分析師馬剛指出，作為一只指數型基金其選擇轉型的原因可能是標的指數比較冷門(mén)，而且從中長(cháng)期來(lái)看超額收益也并不突出。數據顯示，巨潮公共服務(wù)指數2012年初以來(lái)上漲1.75%，而同區間內滬深300指數上漲11.61%。

　　“這是國內首只擬通過(guò)主動(dòng)轉型尋求突破的普通開(kāi)放式基金，具有一定的標志性意義�！睖�上某位分析師指出。他透露，目前基金業(yè)內實(shí)施轉型的基金有幾類(lèi)：一是有傳統封基封閉期滿(mǎn)后“封轉開(kāi)”以求繼續存續，例如近期基金安信等；二是某些創(chuàng )新封閉式基金期滿(mǎn)轉型，例如此前的國投瑞銀瑞福分級基金；三是部分保本基金在保本運作期滿(mǎn)后轉型。而上述類(lèi)型基金的轉型都會(huì )在基金合同中提及或者提前有所預期。