靖遠轉債值得買(mǎi)嗎？靖遠轉債怎么樣

　　靖遠煤電12月10日正式開(kāi)啟可轉債申購，債券代碼為127027，債券簡(jiǎn)稱(chēng)為靖遠轉債，申購代碼為070552，申購簡(jiǎn)稱(chēng)為靖遠發(fā)債，原股東配售認購簡(jiǎn)稱(chēng)為靖遠配債。那么，靖遠轉債值得買(mǎi)嗎?

　　靖遠轉債評級為AA+，規模28億元，轉股價(jià)值93.0，申購代碼070552，深市轉債。利息和贖回價(jià)格：第一年0.4%，第二年0.6%，第三年1.0%，第四年1.5%，第五年1.8%，第六年2.0%。贖回價(jià)格：110元。強贖回條件：轉換期內，正股收盤(pán)價(jià)至少連續15個(gè)30個(gè)交易日不低于轉換價(jià)的130%。

　　參考近似評級和轉股價(jià)值的可轉債溢價(jià)率，合理定位應該為113元，即每中一簽盈利130元。如果原股東優(yōu)先認購40%-80%，網(wǎng)上申購9萬(wàn)億，則預測滿(mǎn)額申購中簽概率為：6.2%-18.7%。按每股配售1.2243元面值可轉債，股票市值含可轉債優(yōu)先配售權比例為39.75%。 值得一提的是，靖遠煤電主營(yíng)煤炭生產(chǎn)和銷(xiāo)售，具備煤炭地質(zhì)勘查測繪服務(wù)、熱電聯(lián)產(chǎn)以及燃氣發(fā)電等業(yè)務(wù)能力。公司擁有完整的煤炭生產(chǎn)、供應、銷(xiāo)售業(yè)務(wù)體系和煤電一體化的產(chǎn)業(yè)鏈條。

　　有條件的投資者可以考慮參與一級市場(chǎng)申購，二級市場(chǎng)適當配置。提醒：股市有風(fēng)險，入市需謹慎!