散戶(hù)要學(xué)習判斷成交量的欺騙性

散戶(hù)要學(xué)習判斷成交量的欺騙性

　　許多技術(shù)分析書(shū)籍中都赫然寫(xiě)著(zhù)“股市上什么都可以騙人，惟有成交量不可以騙人”�！�股票的價(jià)格是由供求關(guān)系決定的，買(mǎi)的人多，賣(mài)的人少，價(jià)格就會(huì )上漲”等警句。一般入市者多早已耳熟能詳了。但仔細想一下，這些所謂正確的東西一定正確嗎？為什么還有那么多迷信成交量變化程度的投資者最終還是以虧錢(qián)收場(chǎng)呢？

　　靜態(tài)的成交量是平衡的

　　有買(mǎi)就有賣(mài)，成交放大，既說(shuō)明買(mǎi)的力量在增加，但同時(shí)賣(mài)的力量也在增加，成交縮小，買(mǎi)的力量在減少，賣(mài)的力量也在減少，對后市真有啟發(fā)意義有限，如果真有一種指標能清楚的揭示未來(lái)的動(dòng)向，那么市場(chǎng)會(huì )怎樣呢？

　　既不是猛漲也不是猛跌，而是崩潰，如果所有的人都根據同一個(gè)信號買(mǎi)入，而沒(méi)有人賣(mài)出，如何成交，化學(xué)反應從原料到成品的過(guò)程，整個(gè)反應速度是取決于最慢的那一步。同樣，靜態(tài)的成交量是平衡的，有1000人買(mǎi)就說(shuō)明有1000人賣(mài)，成交量的大小取決于買(mǎi)賣(mài)雙方力量小的那一方，而非力量大的那一方。有1000人想買(mǎi)而只有一個(gè)人想賣(mài)，最后的成交是一而不是1000，1500人想買(mǎi)，而2000人想賣(mài)，成交量是1500而非2000，只有買(mǎi)者和賣(mài)者平衡，成交量才達到最大。

　　成交量虛偽的一個(gè)重要方面

　　大資金操盤(pán)時(shí)刻計劃著(zhù)能誘出的籌碼和誘進(jìn)的資金的最小值最為下一步的操作的依據，成交量是交易雙方對市場(chǎng)的反向認同程度的反映。反向認同度越大，成交量越大，反向認同度越小，則成交量越小，成交量對市場(chǎng)的預示功能是極其有限的，尤其在最近這種很低成交的調整中，很多人還用成交的萎縮來(lái)當成什么底，這個(gè)時(shí)候成交量的委瑣，恰恰說(shuō)明根本少有資金參與，有成交出現的也是多殺多或者繼續放量出逃的莊股。

　　成交量的虛偽的一個(gè)重要方面就是對倒，自買(mǎi)自賣(mài)，以使對成交量迷信的投資者上當。要知道股市是一個(gè)買(mǎi)入別人不想要的東西而賣(mài)出別人想要東西的場(chǎng)所，而且大部分人都是錯誤的。莊可以扮演散戶(hù)，但散戶(hù)絕不可能扮演莊，莊家行為有時(shí)和散戶(hù)行為是相似的，他更會(huì )利用成交量的情形來(lái)誘騙一般投資者。如果投資者一定要用價(jià)量關(guān)系來(lái)判斷的話(huà)，也一定要分清行情發(fā)展的階段特征，同樣的價(jià)升量增，出現在大盤(pán)的頂部和底部意義完全的不一樣。

　　�？茖W(xué)的買(mǎi)入時(shí)機應該是股票價(jià)格運動(dòng)整理的盡頭，多頭再次聚集的時(shí)候。股票在突破前都會(huì )出現橫盤(pán)，www.travelwithnise.com這其中有所謂的真橫盤(pán)與假橫盤(pán)。真橫盤(pán)是為了今后的再次上攻做鋪墊的，這也是我們主要研究的方向。

　　平臺整理完畢突破模式是精確交易中主要的獲利模式之一

　　這種模式主要選擇的品種是那些橫盤(pán)完畢有再次啟動(dòng)跡象的個(gè)股。由于在日線(xiàn)以上的Ｋ線(xiàn)圖中，容易被主力的高級騙線(xiàn)所迷惑，只有從15分鐘線(xiàn)中才可以找尋到其股價(jià)精細的變化。

　　其看盤(pán)要點(diǎn)就是：首先，第一波上攻的時(shí)候有力度，最好伴有漲停板出現。其次，整理區域量能逐漸萎縮，從盤(pán)口分析沒(méi)有什么成交，幾乎是所謂的散戶(hù)行情，證明拋單很輕。

　　拋單輕說(shuō)明：1．浮動(dòng)盤(pán)已經(jīng)休息，多空分歧不大；2．主力持有大量籌碼。處于這種狀態(tài)下，主力只需要出面扇風(fēng)點(diǎn)火，股價(jià)馬上就會(huì )啟動(dòng)。

　　再次放量啟動(dòng)時(shí)候的特點(diǎn)是：15分鐘中的均線(xiàn)系統多頭發(fā)散，還有MACD等中線(xiàn)輔助指標發(fā)出買(mǎi)入信號，同時(shí)盤(pán)口上出現大筆攻擊性買(mǎi)單入場(chǎng)，在行進(jìn)過(guò)程中主力多半采取夾板的手法，一氣呵成進(jìn)入拉升階段，這是主力運作的理想模式。實(shí)戰中情況復雜得多，更需要觀(guān)察大盤(pán)的動(dòng)向來(lái)輔助判斷。

　　夾板操作是主力的一種做盤(pán)方式

　　其在即時(shí)圖表上的表現方式多為：在某一區間內上下都有主力故意擺設的大筆報價(jià)單埋伏，使股價(jià)在某一固定范圍內窄幅運動(dòng)。在建倉、洗盤(pán)、拉升，甚至出貨的時(shí)候都會(huì )出現這種特殊的做盤(pán)方式，在上攻途中出現這種做法的股票一般后市短線(xiàn)爆發(fā)力很強。

　　可選取那些日線(xiàn)圖表沒(méi)有出現明顯拉長(cháng)陽(yáng)突破、而是小角度攀升的股票，只要從15分鐘的趨勢圖上可以分辨出今后會(huì )出現大級別的上攻行情，再結合盤(pán)口語(yǔ)言的基本知識，就可以準確無(wú)誤地選取到比較精確的買(mǎi)入點(diǎn)。