由于在股市中只有先行持有股票并其后在股價(jià)上做多才能贏(yíng)利，因此買(mǎi)入有大資金主持的莊股的獲利機會(huì )遠遠高于大眾股票。這是部分職業(yè)機構在選股時(shí)考慮的關(guān)鍵因素。選擇投資目標時(shí)，有無(wú)實(shí)力機構重倉參與該品種對于最后的投資抉擇應有一票否決權，其他因素的考慮也應圍繞此主題展開(kāi)。
莊家影響股價(jià)的手段是多種多樣的，這其中關(guān)鍵因素是資金實(shí)力與題材策劃，但最終都會(huì )落實(shí)到價(jià)量關(guān)系上。這種情況對于資深分析師來(lái)講是有跡可循、有機可循的。由于上市的股票越來(lái)越多，目前套利的難度也越來(lái)越大，不少職業(yè)機構都在加強操作技巧的研究，尤其是加強實(shí)力主力機構的動(dòng)向的研究，并為己所用，筆者認為這也是中小投資者提高投資水平的關(guān)鍵。下面就滬深市場(chǎng)主力操作的不可避免的技術(shù)弱點(diǎn)進(jìn)行探討。
（一）、莊家的選股弱點(diǎn)利用
1）、職業(yè)莊家的選股弱點(diǎn)利用
1000萬(wàn)股以下，主要控股股東少，股份公司最好與集團公司有關(guān)聯(lián)經(jīng)營(yíng)聯(lián)系，基本面普通，同時(shí)含有可分配利潤，次新股尤佳。由于職業(yè)莊家屬于滬深股市活躍的主要力量，因此分析這些主力的跡象，應占據首要的地位。對符合上述股質(zhì)標準尚在低位的個(gè)股應設立板塊自選榜，在每天用固定時(shí)間以研究走勢，對其利空消息、股價(jià)變動(dòng)現象、量?jì)r(jià)規律關(guān)系進(jìn)行重點(diǎn)分析跟蹤。
2）、劵商莊家的選股弱點(diǎn)利用
由于劵商機構的體制所限，多數的選股標準主要是基本面成長(cháng)性最為突出的品種。
3）、超級莊家的選股弱點(diǎn)利用
由于超級莊家的操作目的主要在于控制指數，贏(yíng)利是第二位的，因此選股的主要標準是市場(chǎng)影響力大的大盤(pán)股。
不符合上述條件的品種多數淪為大眾股。
（二）、莊價(jià)的進(jìn)貨弱點(diǎn)利用
進(jìn)貨時(shí)，莊家當然力圖以盡可能低的價(jià)位成交。在進(jìn)貨的初期，主力的主要手段是制造一些非實(shí)質(zhì)性利空或大盤(pán)弱勢打壓股價(jià)，其股價(jià)的下跌速度會(huì )明顯快于其它品種，并且沒(méi)有本能性反彈，以影響原持股者的信心而低位拋出股票，這樣便于機構吸貨。在進(jìn)貨的后期，由于低位籌碼已被莊家吸納較多，這時(shí)候莊家會(huì )一方面抬高股價(jià)，另一方面又控制價(jià)格，使其漲幅不大。
股價(jià)小范圍上升誘使獲利者與缺乏耐心的套牢者將持股拋出，這樣機構能達到更快的建倉的目的，在機構建倉時(shí)能量指標會(huì )逐漸上升，不管股價(jià)怎樣運行都會(huì )是這樣。
（三）、莊家的洗盤(pán)弱點(diǎn)利用
經(jīng)過(guò)一段時(shí)間的收集，機構莊家已有大量籌碼，但機構擔心有部分短線(xiàn)集中性的低成本的籌碼由于種種原因未拋出，為了在拉升的初期更加順利及在低位吃到最后的籌碼，同時(shí)徹底擊潰散戶(hù)的持股信心，莊家會(huì )使個(gè)股走出較為激烈的上下振蕩走勢，其特征是走勢嚇人，但在低位停留時(shí)間不長(cháng)，只須少量買(mǎi)盤(pán)便可上漲數個(gè)價(jià)位。
（四）、莊家的拉升弱點(diǎn)利用
莊家的拉升初期會(huì )是較為猛的連漲方式，其后使參照某一個(gè)指標進(jìn)行規律性的漲升，這個(gè)指標可能是均線(xiàn)系統、上升通道或是某個(gè)動(dòng)靜指標，通過(guò)仔細分析都能發(fā)現。在通過(guò)重要阻力區時(shí)，會(huì )進(jìn)行窄幅震蕩走勢消化阻力，越過(guò)阻力后又將加速無(wú)量上揚。
拉升的主要特征是漲升有量，下跌無(wú)量，大盤(pán)強時(shí)不動(dòng)，大盤(pán)整理時(shí)加速，具備獨立走勢。
（五）、莊家的出貨弱點(diǎn)利用
上述四個(gè)階段的操作，其實(shí)就是為了高位變現。近期主力
1）、在高位反復橫盤(pán)整理，K線(xiàn)圖上經(jīng)常帶有上下影線(xiàn)。
2）、出現利好，加速高開(kāi)上揚，并上下寬幅震蕩。
3）、放大量打壓股價(jià)，制造換莊的假象，全天低位交易，尾市上拉股價(jià)。
（六）、特別說(shuō)明
抓住一個(gè)良好的莊股后，應集中精力操作，不要見(jiàn)異思遷，主力大資金擁有上億的資金也只操作一個(gè)股票，中小資金就更沒(méi)有必要操作太多的股只，凡每天都要同不同的莊家斗法的投資者，失誤的概率遠大于成功的概率。
在確認觀(guān)察的股只是莊股后要有耐心，機構的操作周期最少也要一個(gè)季度，不要一跌就認為莊家出貨，一漲就是莊家進(jìn)貨。在分析時(shí)應站在機構的立場(chǎng)上客觀(guān)一些，避免部分投資者一買(mǎi)入某股，就只看見(jiàn)利好，看不見(jiàn)一些明顯的利空，反之亦然。
同時(shí)需要注意，參與時(shí)間不長(cháng)的股評在分析莊股動(dòng)向時(shí)不是用頭腦分析，而是用屁股分析，他的屁股坐在哪個(gè)股上，就把該股吹得天花亂墜。因此，薦股的依據是投資者值得研究的關(guān)鍵.（南方財富網(wǎng)SOUTHMONEY.COM）
（責任編輯：張曉軒）